Analiza fundamentalna jako narzędzie oceny inwestycyji na rynku kapitałowym na przykładzie Wawel s.a.

Wstęp.

Rozdział I
Charakterystyka rynku papierów wartościowych.

1.1. Struktura rynku papierów wartościowych w Polsce.
1.2. Historia Warszawskiej Giełdy Papierów Wartościowych S.A.
1.3. Zasady funkcjonowania Warszawskiej Giełdy Papierów wartościowych S.A.
1.4. Największe spółki giełdowe na podstawie informacji o indeksie WIG20.
1.5. Istota i podział podstawowych technik analizy rynku kapitałowego.
1.5.1. Analiza fundamentalna.
1.5.2. Analiza techniczna.
1.5.3. Technika połączona.

Rozdział II
Metodyka analizy fundamentalnej.

2.1. Analiza makroekonomiczna.
2.2. Analiza sektorowa.
2.3. Analiza sytuacyjna.
2.4. Analiza finansowa.
2.4.1. Analiza struktury i dynamiki bilansu.
2.4.2. Pionowa oraz pozioma analiza rachunku zysków i strat.
2.4.3. Analiza rachunku przepływów pieniężnych.
2.4.4. Analiza wskaźnikowa.
2.4.4.1. Wskaźniki płynności finansowej.
2.4.4.2. Wskaźniki rentowności.
2.4.4.3. Wskaźniki zadłużenia.
2.4.4.4. Wskaźniki sprawności działania.
2.5. Wybrane metody wyceny wartości firmy.
2.5.1. Metoda mnożnikowa.
2.5.2. Metoda zdyskontowanych dywidend.

Rozdział III
Ryzyko inwestycyjne na rynku kapitałowym.

3.1. Istota ryzyka inwestycyjnego.
3.2. Oczekiwana stopa zwrotu z inwestycji i sposoby jej wyznaczania.
3.3. Metody oceny ryzyka inwestycji w akcje.
3.3.1. Miary zmienności.
3.3.1.1. Miary bezwzględne.
3.3.1.2. Miary względne.
3.3.2. Miary wrażliwości.
3.3.3. Miary zagrożenia.
3.3.4. Mierniki stóp skorygowanych o ryzyko.
3.3.4.1. Wskaźnik Sharpe’a.
3.3.4.2. Wskaźnik Treynora.
3.3.4.3. Wskaźnik Jensena.

Rozdział IV
Ocena opłacalności inwestycji w akcje Wawel S.A. przy zastosowaniu narzędzi analizy fundamentalnej .

4.1. Charakterystyka Wawel S.A. i jej otoczenia.
4.1.1. Analiza otoczenia makroekonomicznego.
4.1.2. Analiza sektorowa.
4.1.3. Analiza sytuacyjna Wawel S.A.
4.2. Analiza sprawozdań finansowych Wawel S.A.
4.2.1. Analiza bilansu w układzie poziomym i pionowym.
4.2.2. Analiza struktury oraz dynamiki rachunku zysków i strat.
4.2.3. Analiza rachunku przepływów pieniężnych.
4.2.4. Analiza wskaźnikowa.
4.2.4.1. Wskaźniki płynności finansowej.
4.2.4.2. Wskaźniki rentowności.
4.2.4.3. Wskaźniki zadłużenia.
4.2.4.4. Wskaźniki sprawności działania.
4.3. Wycena Wawel S.A.
4.3.1 Wycena metodą mnożnikową.
4.3.2. Wycena metodą dywidendową.
4.4. Ocena ryzyka inwestycji w akcje Wawel S.A.
4.4.1. Pomiar ryzyka rynkowego za pomocą miar zmienności.
4.4.2. Zastosowanie miar wrażliwości do oceny ryzyka.
4.4.3. Szacowanie ryzyka inwestycyjnego na podstawie miar zagrożenia.
4.4.4. Ocena atrakcyjności inwestycji w akcji Wawel S.A. za pomocą mierników stóp skorygowanych o ryzyko.

Zakończenie.
Spis tabel.
Spis schematów.
Spis wykresów.
Bibliografia.
Oświadczenia.